|
|
|
|
Kredietcrisis |
|
Kredietcrisis - Van hypotheekcrisis tot kredietcrisis |
| Dat de kredietcrisis wereldwijd een grote impact heeft gehad is iedereen wel duidelijk. Maar hoe begon de crisis ook alweer en welke belangrijke gebeurtenissen hebben er plaatsgevonden? In dit artikel de highlights van de kredietcrisis. |
Het begin
In juli 2007 ontspoorde de Amerikaanse vastgoedmarkt doordat betalingsproblemen van huizenbezitters gestaag toenamen. Banken, maar ook huizenbezitters, waren na vier jaar van stijgende huizenprijzen overmoedig geworden. Enkele grote hypotheekbanken kwamen in de problemen, vooral in de ‘subprime’ sector, de sector die hypotheken verstrekt aan minder vermogende klanten. Dit was het begin van de kredietcrisis.
Reddingsoperaties
In veel gevallen bleken reddingsoperaties om banken overeind te houden noodzakelijk. Centrale banken moesten meerdere malen voor grote bedragen liquiditeitssteun verlenen aan de bancaire sector. De centrale banken verlaagden hierop meerdere malen hun rentetarieven. De centrale bank van Amerika, de Federal Reserve (Fed), besloot tot zeer forse verlagingen. Centrale banken raakten ook steeds meer betrokken bij de negatieve gevolgen van het verlenen van steeds grotere voorschotten aan banken. Deze namen een steeds sterkere en min of meer structurele vorm aan, terwijl ze bedoeld zijn voor (desnoods opeenvolgende) korte perioden.
In 2008 was de problematiek uitgegroeid tot een regelmatig terugkerend patroon, waarbij veel financiële instellingen elk kwartaal nieuwe afwaarderingen rapporteerden. In 2008 daalden de huizenprijzen in de VS verder en verder en ook elders, zoals in het Verenigd Koninkrijk en Ierland, daalden huizenprijzen. Deze ontwikkeling werd nog eens versterkt doordat banken toenemend terughoudend werden om kredieten te verstrekken.
Bevroren
Vanaf september 2008 escaleerden de problemen. Diverse grote banken kwamen in de problemen en het bancaire systeem dreigde vast te lopen doordat de interbancaire geldmarkt grotendeels bevroren was. Ook de sterke dalingen van aandelenmarkten beheersten vanaf begin oktober 2008 dagelijks het nieuws. Verschillende landen besloten de garantie van tegoeden van particuliere spaarders uit te breiden, om te voorkomen dat de crisis zou uitgroeien tot een algehele systeemcrisis. Op 12 oktober kwamen de Europese ministers van Financiën een pakket steunmaatregelen overeen, dat onder andere bestond uit het deelnemen in het risicodragend kapitaal van banken en verzekeringsmaatschappijen, het opkopen van illiquide leningen en het garanderen van interbancaire leningen.
Crisis in Nederland
In Nederland en België werd Fortis hard door de crisis getroffen, wat uiteindelijk leidde tot een overname door de Nederlandse regering van alle Nederlandse Fortis-activiteiten en tot verkoop van het grootste deel van de Belgische en Luxemburgse Fortis-activiteiten aan BNP Paribas. Op 8 oktober 2008 bleek dat ook de IJslandse bank Landsbanki, actief onder de naam ‘Icesave’ zijn verplichtingen niet kon nakomen. De Nederlandse overheid besloot op 9 oktober tot versterking van het vermogen van de financiële sector, waarna ING Groep, AEGON en SNS REAAL van deze steun gebruikmaakten.
Vanaf november 2008 bleken steeds meer landen in een recessie te zijn beland. Over het tweede en derde kwartaal van 2008 bleek de GDP-groei in de gehele eurozone negatief, waarmee volgens de meest gehanteerde definitie sprake was van een recessie.
In maart 2009 werd duidelijk dat landen waarbij de economie sterk van export afhankelijk was, zwaar door de crisis geraakt waren. De economieën van Duitsland en Nederland hadden de grootste krimp in tientallen jaren vertoond met respectievelijk -6,9% en -4,5% en de krimp in de eurozone werd in het eerste kwartaal van 2009 geraamd op -4,6% op jaarbasis.
Vanaf het voorjaar van 2009 kwamen ook steeds meer ondernemingen in moeilijkheden. Zo verkregen ondermeer de autofabrikanten Chrysler en General Motors in mei en juni uitstel van betaling.
In augustus 2009 bleek dat Japan, Frankrijk en Duitsland over het tweede kwartaal van 2009 een positieve groei hadden laten zien. De recessie was in deze landen dus formeel voorbij. Volgens een rapport van de OESO dat begin september 2009 gepubliceerd werd, bleek dat de recessie mondiaal ongeveer voorbij zou kunnen zijn. Op 29 oktober bleek dat de Amerikaanse economie, na vier kwartalen krimp, in het derde kwartaal gegroeid was met 3,5%. Ook de recessie in de VS was hiermee, volgens de meest gehanteerde definitie, ten einde. De recessie in Nederland, evenals die in de eurozone bleek op 13 november 2009 formeel voorbij.
Stresstest en Basel III
In maart 2010 besloten de Europese Commissie, de ECB en centrale banken van de eurozone tot het uitvoeren van een stresstest. Deze test moest het vermogen van het Europese bankwezen om schokken op te vangen, vaststellen. De resultaten daarvan werden in juni openbaar gemaakt. 7 van de 91 onderzochte banken bleken een eigen vermogen te hebben van minder dan 6% van het balanstotaal, dat als ondergrens werd gehanteerd.
In de zomer van 2010 werden plannen bekendgemaakt voor hogere kapitaaleisen aan banken. Dit pakket stond bekend als Basel III. Op 12 september bereikte het Basels Comité overeenstemming over de hogere kapitaaleisen, die in een aantal jaar moeten worden ingevoerd en er naar verwachting toe zullen leiden dat banken een aanmerkelijk groter gedeelte van de winst moeten inhouden. |
|
|
|
|
| Lopende dossiers |
| Gesloten dossiers |
|
| Stap in vanaf € 4.000,- en groei mee met de Duitse economie! Lees verder |
|
| Lees hoe u zelf kunt regelen dat u later meer pensioen krijgt. - Bestel de brochure. Lees verder |
Top 5 rentes
| Aanbieder | | Rente | |
| ABN Amro |
| 5,00% | |
| OHRA |
| 4,00% | |
| AEGON Bank |
| 3,00% | |
| SNS Bank |
| 2,85% | Aanvragen |
| Bank of Scotland |
| 2,80% | Aanvragen |
Vergelijk autoverzekeringen
Bespaar vele honderden euro's. Door objectief de autoverzekeringen te vergelijken.
Vul hier uw kenteken in:
Laatste rentewijzigingen |
| Nieuw | | Oud | Aanbieder | |
| 4,10% |
| 4,60% | ABN Amro |
|
| 2,50% |
| 3,00% | Credit Europe |
|
| 3,50% |
| 4,00% | Yapi Kredi |
|
| 2,75% |
| 3,00% | GarantiBank |
|
| 1,50% |
| 2,00% | Triodos Bank |
|
| 1,55% |
| 1,55% | ING |
|
| 2,75% |
| 2,90% | AT Bank |
|
| 2,75% |
| 2,85% | Centraal Beheer |
|
| 2,75% |
| 2,85% | MoneYou |
|
| 2,70% |
| 2,72% | LeasePlan Bank |
|
|
|